認(rèn)識(shí)市面上常見(jiàn)的投資品
學(xué)習(xí)長(zhǎng)投理財(cái)課程。這是一張理財(cái)金字塔圖，從底端到頂端，分布著不同的投資品。越往上走，投資品的潛在風(fēng)險(xiǎn)就越高、可能獲得的收益也就越高。
1.國(guó)債
國(guó)債是國(guó)家發(fā)行的債券，認(rèn)購(gòu)國(guó)債意味著你借錢給了國(guó)家，國(guó)家會(huì)按時(shí)付你利息，到期歸還你的本金。因?yàn)橛袊?guó)家信用做擔(dān)保，所以一般認(rèn)為國(guó)債是低風(fēng)險(xiǎn)的投資品。
2.定期存款
銀行定期存款也一樣，雖然現(xiàn)在銀行可以破產(chǎn)，但是還有存款保險(xiǎn)，所以風(fēng)險(xiǎn)也是相對(duì)最低的。
3.貨幣基金
貨幣基金是聚集社會(huì)閑散資金，由基金管理人運(yùn)作，基金托管人保管資金的一種開(kāi)放式基金，專門投向風(fēng)險(xiǎn)小的貨幣市場(chǎng)工具。貨幣基金是基金的一種，因?yàn)橥顿Y于低風(fēng)險(xiǎn)的貨幣市場(chǎng)，所以收益相對(duì)穩(wěn)定、風(fēng)險(xiǎn)低、流動(dòng)性高。比如余額寶就是貨幣基金。
4、國(guó)債逆回購(gòu)
國(guó)債逆回購(gòu)就是以國(guó)債作為抵押品的一種借錢手段。
舉個(gè)例子：A是一家企業(yè)，因?yàn)榱鲃?dòng)資金短缺，需要在很短時(shí)間內(nèi)借到1000萬(wàn)，可是銀行貸款審批流程太長(zhǎng)來(lái)不及，于是A以手頭的國(guó)債為抵押品，向有錢的人（比如B、C、D）借錢。時(shí)間可能是1天、7天、14天甚至更長(zhǎng)，到期之后A把錢和利息還給B、C、D，同時(shí)拿回作為抵押品的國(guó)債。因?yàn)橐試?guó)債為抵押品，而且有中登公司擔(dān)保，所以國(guó)債逆回購(gòu)風(fēng)險(xiǎn)很低，是一種低風(fēng)險(xiǎn)的投資品。
5、地方政府債
地方政府債是指地方政府發(fā)行的債券，因?yàn)橛兄醒胝@個(gè)靠山，而且中國(guó)歷來(lái)沒(méi)有地方政府破產(chǎn)的傳統(tǒng)，所以地方政府債風(fēng)險(xiǎn)較低，但不是完全沒(méi)有風(fēng)險(xiǎn)。
6、企業(yè)債
企業(yè)發(fā)行的債券，同樣是債券，企業(yè)債就比國(guó)債和地方政府債風(fēng)險(xiǎn)高多了，畢竟不同的企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況不同，欠錢不還、破產(chǎn)跑路也是常事。
【小結(jié)】
債券可以分為國(guó)債、地方政府債、企業(yè)債，風(fēng)險(xiǎn)依次增大。
國(guó)家目前的債券政策：
AAA評(píng)級(jí)以下的債券需要有300萬(wàn)的投資門檻，但是實(shí)際上很多投資債券的機(jī)會(huì)都存在于AAA評(píng)級(jí)以下的債券里，AAA評(píng)級(jí)及以上的債券收益就少很多了，而且可選擇的債券也少，沒(méi)有太多選擇。所以我們只能通過(guò)債券基金來(lái)投資債券市場(chǎng)、分享債券市場(chǎng)的收益。（AAA是指對(duì)債券的評(píng)級(jí)，評(píng)級(jí)越高，債券質(zhì)地越好。）
分析評(píng)估債券的重點(diǎn)：
（1）是誰(shuí)借錢？借錢人的情況如何？有沒(méi)有還錢的能力？
（2）借錢干嘛？
（3）利息多少，借錢的期限是多少？
把這幾個(gè)問(wèn)題搞清楚，就基本知道一只債券的情況和風(fēng)險(xiǎn)所在了。
7、基金
買基金就是投資者把錢拿給基金公司，由基金公司的基金經(jīng)理來(lái)幫你投資。根據(jù)投資買的東西的不同，可以分為貨幣基金、債券基金、股票基金、混合基金等。
8、股票
股票是股份公司發(fā)行的所有權(quán)憑證，是股份公司為籌集資金而發(fā)行給各個(gè)股東作為持股憑證并借以取得股息和紅利的一種有價(jià)證券。每股股票都代表股東對(duì)企業(yè)擁有一個(gè)基本單位的所有權(quán)。每支股票背后都有一家上市公司。同時(shí)，每家上市公司都會(huì)發(fā)行股票的。股票是股份公司資本的構(gòu)成部分，可以轉(zhuǎn)讓、買賣，是資本市場(chǎng)的主要長(zhǎng)期信用工具，但不能要求公司返還其出資。
9、P2P
P2P全名是peer‐to‐peer，本意是指?jìng)€(gè)人對(duì)個(gè)人的點(diǎn)對(duì)點(diǎn)貸款。但是目前 中國(guó)的P2P投資可是高風(fēng)險(xiǎn)投資品，一方面是因?yàn)楸O(jiān)管缺失，另外一方面是因?yàn)镻2P平臺(tái)本身的一些問(wèn)題，比如設(shè)立資金池、分拆標(biāo)的、偽造信息等等。P2P風(fēng)險(xiǎn)很高，最好避開(kāi)，就算不避開(kāi)也要謹(jǐn)慎謹(jǐn)慎再謹(jǐn)慎。
10、信托
信托一般是指把錢給信托公司，由信托公司來(lái)幫你投資，門檻高，風(fēng)險(xiǎn)也高，2015年就有至少超過(guò)10個(gè)信托產(chǎn)品違約。
11、銀行理財(cái)產(chǎn)品
銀行理財(cái)產(chǎn)品有兩種，一種是銀行發(fā)行的，一種是第三方機(jī)構(gòu)發(fā)行銀行代銷的，和基金有點(diǎn)類似，根據(jù)投資對(duì)象的不同，銀行理財(cái)產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)跨度也很大。銀行理財(cái)產(chǎn)品一定要找到產(chǎn)品說(shuō)明書去仔細(xì)查看投資范圍。
12、其他：風(fēng)險(xiǎn)太高，一般人不考慮。
【提示】
投資是很個(gè)性化的東西，完全要依據(jù)自身的實(shí)際情況來(lái)選擇適合自己的產(chǎn)品。
一生的投資安排這件事，無(wú)法外包。投資的是你的人生，你的人生必須自己把握，無(wú)法交給別人。
