近日，多家全國性商業(yè)銀行將于9月1日起再度下調(diào)存款掛牌利率，這是繼今年6月初全國性商業(yè)銀行下調(diào)存款掛牌利率后，時隔不到三個月的再度下調(diào)，此次下調(diào)將主要針對定期存款和大額存單，一年期下調(diào)10個基點(diǎn)，二年期下調(diào)20個基點(diǎn)，三年期、五年期定期存款掛牌利率下調(diào)25個基點(diǎn)，此舉是在凈息差不斷收窄的背景下，各家銀行根據(jù)自身經(jīng)營需要和市場形勢進(jìn)行的市場化調(diào)整。
根據(jù)存款自律定價機(jī)制，銀行參考以10年期國債收益率為代表的債券市場利率和以1年期貸款市場報(bào)價利率（LPR）為代表的貸款市場利率，合理調(diào)整存款利率水平，8月最新的LPR報(bào)價為1年期LPR為3.45%，較上月下降10個基點(diǎn)。此外，《2023年第二季度中國貨幣政策執(zhí)行報(bào)告》顯示，我國商業(yè)銀行資產(chǎn)規(guī)模和利潤總量逐步擴(kuò)大，但凈息差和資產(chǎn)利潤率處下降趨勢，考慮到金融周期和經(jīng)濟(jì)周期往往不完全同步，銀行信貸風(fēng)險(xiǎn)暴露需要一段時間，應(yīng)有一定的財(cái)力準(zhǔn)備和風(fēng)險(xiǎn)緩沖，因此，允許銀行通過合理方式維持自身穩(wěn)健經(jīng)營，可以提升其持續(xù)支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展能力。
在凈息差不斷收窄的背景下，各家銀行紛紛下調(diào)存款利率，顯示出了對市場利率變化的敏感性。從中長期來看，這有助于降低銀行負(fù)債成本，提高其盈利能力，從而更好地支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展。然而短期內(nèi)可能會導(dǎo)致銀行凈息差的進(jìn)一步下降，影響銀行的盈利水平和市場份額。因此，各家銀行在進(jìn)行存款利率調(diào)整時，需要充分考慮市場競爭、風(fēng)險(xiǎn)控制和實(shí)體經(jīng)濟(jì)需求等多方面因素，確保穩(wěn)健經(jīng)營。
從國際經(jīng)驗(yàn)來看，低利率環(huán)境下的銀行業(yè)競爭加劇，金融機(jī)構(gòu)需要不斷創(chuàng)新業(yè)務(wù)模式和產(chǎn)品組合，以提高服務(wù)質(zhì)量和客戶粘性。例如，美國、歐洲等發(fā)達(dá)國家的銀行在金融危機(jī)后紛紛加大科技投入，發(fā)展線上金融服務(wù)、智能投顧等新興業(yè)務(wù)，以應(yīng)對低成本資金的競爭壓力。因此，我國銀行業(yè)也需要在低利率環(huán)境下加快轉(zhuǎn)型升級，積極拓展非利息收入來源，提高風(fēng)險(xiǎn)管理能力，以實(shí)現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展。
總之，多家全國性商業(yè)銀行再度下調(diào)存款掛牌利率，是凈息差收窄背景下的市場化調(diào)整，這一舉措有利于降低銀行負(fù)債成本，提高其盈利能力。
